Zdravím vás,

ďaľší štvrťrok máme za sebou a tak som pripravil nové porovnanie výkonností fondov. Pozrieť si ho môžete na linke nižšie:

​Podielové fondy a ich výnosy k 30.9.2024​

Moje 3 postrehy

I. Prečo sú bohatí stále bohatší?

​
Hoci to znie nepravdepodobne - nie je to žiadne tajomstvo.

Pretože vlastnia aktíva, ktoré sa časom zhodnocujú. Primárne akcie firiem a akciové fondy. V menšej miere aj nehnuteľnosti.

Podľa dát americkej FED, 1% najbohatších Američanov vlastní takmer 54% amerického akciového trhu. 10% najbohatších ľudí vlastní 89% akciového trhu.

Pri nehnuteľnostiach to zďaleka nie je také jednoznačné - najbohatších 10% vlastní 44% všetkých nehnuteľností. Predsalen - úžitok z 30. domu zrejme nie je taký veľký ako zo 4..

Akcie a fondy tvoria 43,70% majetku najbohatších 0,1% (nehnuteľnosti 7,60%) a 42,10% pri nasledujúcich najbohatších 9,90% domácností (tí majú v nehnuteľnostiach 17% majetku).

A keďže akcie sú triedou aktív s dlhodobo najvyššími výnosmi, príčiny rastúcej majetkovej nerovnosti by mali byť jasné.

Môžeme sa hodiny, dni a roky baviť o spravodlivejšom (?) zdaňovaní, prerozdeľovaní, o tom, že život neni fér a podobných agendách. A všetko sú to relevantné témy, ktoré si zaslúžia diskusiu

Ale bude to veľmi dlhá diskusia. Možno to pomôže. A možno nie.

Skôr nie.

Lepšie možno zafunguje klasické - Ak ich nevieš poraziť, pridaj sa k nim (If you can't beat them, join them).

Rozumné investovanie do akcií bolo, a stále je najlepší spôsob, ako si v primeranom časovom horizonte a pri primeranom riziku vybudovať dostatočne veľký majetok a dosiahnuť vaše finančné ciele.

Investovanie do akcií nebolo nikdy jednoduchšie, ani lacnejšie, ako teraz.

II. Nie všetky úvery sú zlé

Ak budete hľadať informácie, ako na osobné financie, často sa stretnete s názorom, že úvery sú v princípe zlé, žiadne si neberte, a ak už nejaké máte, treba ich čo najskôr splatiť.

Realita je podľa mňa trocha zložitejšia.

Pre ľudí s nízkym majetkom a príjmom to vo väčšine prípadov platí, snáď okrem hypotéky s dlhou fixáciou, na splátku ktorej ide rozumná časť príjmu.

No pre tých, ktorým sa už nejaké bohatstvo podarilo vybudovať a/alebo majú vyšší príjem, je dlh zaujímavý nástroj pomocou ktorého môžu dosiahnuť svoje ciele rýchlejšie.

Aj v tomto prípade platí, že úverom s vysokým úročením (aktuálne povedzme viac ako 6%) sa treba vyhnúť, a ak už ich máme, zbaviť sa ich čo najskôr.

No hypotéky s nízkym úročením, leasingu auta, úveru do firmy alebo lacného úveru krytého finančným majetkom sa netreba nevyhnutne zbaviť za každých okolností.

III. O špekulovaní:

Sú 2 chvíle v živote človeka, kedy by nemal špekulovať s peniazmi: keď si to nemôže dovoliť a keď si to dovoliť môže.

Mark Twain

2 zaujímavé články odinakiaľ

​A čo tak pozrieť sa na šťastie z trocha iného pohľadu?​

Obyčajne hovoríme o smole, šťastí, dobrých čí zlých výsledkoch. Ale čo fakt, že ste vôbec tu?

​Ruskí špióni pripravujú globálny chaos​

Rusko pripravuje revlučný plán plný sabotáží, podpaľačstva a atentárov

1 graf na tento týždeň

Štruktúra majetku domácností v USA podľa výšky bohatstva

Všetko dobré,

Vladimír

​
​